Opsi Opsi Utama

Pilihan Dasar-dasar Tutorial. Saat ini, banyak portofolio investor memasukkan investasi seperti saham reksa dana dan obligasi. Tetapi beragam sekuritas yang Anda miliki tidak berakhir di sana. Jenis keamanan lainnya, yang disebut opsi, menghadirkan dunia peluang bagi investor yang canggih. Kekuatan pilihan terletak pada fleksibilitas mereka Memungkinkan Anda untuk menyesuaikan atau menyesuaikan posisi Anda sesuai situasi yang muncul Pilihan dapat menjadi spekulatif atau konservatif yang Anda inginkan Ini berarti Anda dapat melakukan segalanya dari melindungi posisi dari penurunan ke taruhan langsung Pada pergerakan pasar atau indeks. Fleksibilitas ini, bagaimanapun, tidak datang tanpa biaya pilihannya adalah sekuritas yang kompleks dan bisa sangat berisiko. Inilah sebabnya mengapa, ketika opsi perdagangan, Anda akan melihat penafian seperti berikut ini. Dampak melibatkan risiko dan Tidak cocok untuk semua orang Pilihan perdagangan bisa bersifat spekulatif dan membawa risiko kerugian yang besar Investasikan hanya dengan modal berisiko. Tubuh memberitahu Anda, perdagangan opsi melibatkan risiko, terutama jika Anda tidak tahu apa yang Anda lakukan Karena ini, banyak orang menyarankan Anda menghindari pilihan dan melupakan keberadaan mereka. Di sisi lain, karena mengetahui jenis investasi apa pun tempat Anda Dalam posisi lemah Mungkin sifat spekulatif pilihan tidak sesuai dengan gaya Anda Tidak masalah - maka jangan berspekulasi dalam pilihan Tapi, sebelum memutuskan untuk tidak berinvestasi dalam opsi, Anda harus memahaminya Tidak belajar bagaimana pilihan fungsi sama berbahayanya dengan melompat ke kanan. Tanpa mengetahui pilihan Anda tidak hanya akan kehilangan barang lain di kotak peralatan investasi Anda, tetapi juga kehilangan wawasan tentang cara kerja beberapa perusahaan terbesar di dunia Apakah itu untuk melindungi risiko transaksi valuta asing atau memberi kepemilikan kepada karyawan di Bentuk opsi saham, sebagian besar multi-nasional saat ini menggunakan opsi dalam beberapa bentuk atau lainnya. Tutorial ini akan mengenalkan Anda pada dasar-dasar pilihan Ingatlah bahwa sebagian besar pilihan Para pedagang telah berpengalaman bertahun-tahun, jadi jangan berharap segera menjadi ahli setelah membaca tutorial ini. Jika Anda tidak tahu bagaimana pasar saham bekerja, lihat tutorial Dasar-dasar Saham. Opsi Dasar Saham. Opsi Saham adalah opsi Kontrak antara dua pihak di mana pemegang opsi saham pembeli membeli hak tetapi tidak berkewajiban untuk menjual 100 saham dengan harga yang diinginkan pada harga yang telah ditentukan dari penjual opsi dalam jangka waktu tertentu. Spesifikasi Kontrak Pengoperasian. Berikut ini Istilah yang ditentukan dalam kontrak opsi. Option Type. Dua jenis opsi saham adalah menempatkan dan memanggil opsi Call memberi pembeli hak untuk membeli saham yang mendasar sementara meletakkan opsi memberinya hak untuk menjualnya. Strike Price. The strike price Adalah harga di mana aset yang mendasarinya akan dibeli atau dijual bila opsi dieksekusi. Hubungannya dengan nilai pasar dari underlying asset mempengaruhi uang dari pilihan dan apakah Penentu ajor dari premi opsi s. Sebagai imbalan atas hak yang diberikan oleh opsi tersebut, pembeli opsi harus membayar premi opsi penjual untuk menanggung risiko yang datang dengan kewajiban Premi opsi tergantung pada harga strike, volatilitas Yang mendasari, serta waktu yang tersisa sampai kadaluarsa. Tanggal Eksekusi. Kontrak penghapusan menyia-nyiakan aset dan semua opsi akan berakhir setelah jangka waktu tertentu Setelah opsi saham berakhir, hak untuk melakukan exercise tidak ada lagi dan opsi saham menjadi tidak berguna habis masa berlakunya. Bulan ditentukan untuk setiap kontrak pilihan Tanggal khusus dimana kadaluarsa terjadi tergantung pada jenis opsi Misalnya, opsi saham yang terdaftar di Amerika Serikat akan berakhir pada hari Jumat ketiga bulan kedaluwarsa. Option Style. An kontrak opsi dapat berupa Amerika Gaya atau gaya eropa Cara di mana pilihan dapat dilakukan juga tergantung pada gaya opsi pilihan gaya Amerika yang bisa dilakukan kapan saja sebelum expir. Asi sementara pilihan gaya eropa hanya dapat dilakukan pada tanggal kedaluwarsa sendiri Semua opsi saham yang saat ini diperdagangkan di pasar adalah pilihan bergaya Amerika. Mengandung Aset. Aset dasar adalah keamanan yang ditawarkan oleh penjual opsi untuk dikirim atau dibeli. Dari pemegang opsi jika opsi dieksekusi Dalam kasus opsi saham, underlying asset mengacu pada saham perusahaan tertentu. Pilihan juga tersedia untuk jenis efek lain seperti mata uang, indeks dan komoditas. Mengkonversi Multiplier. Pengganda kontrak menyatakan jumlah aset dasar yang perlu diberikan jika opsi dilakukan Untuk opsi saham, setiap kontrak mencakup 100 saham. Pasar Opsi. Participants di pasar opsi beli dan jual call and put options Mereka yang membeli Pilihan disebut pemegang Penjual pilihan disebut penulis Opsi pemegang dikatakan memiliki posisi panjang, dan penulis dikatakan memiliki shor T posisi. Ready untuk Mulai Trading. Your account trading baru Anda segera didanai dengan 5.000 uang virtual yang dapat Anda gunakan untuk menguji strategi trading Anda menggunakan platform perdagangan virtual OptionHouse tanpa mempertaruhkan uang dengan susah payah. Setelah Anda memulai trading secara real, Semua perdagangan yang dilakukan dalam 60 hari pertama akan bebas komisi sampai 1000 Ini adalah tawaran waktu yang terbatas Bertindaklah sekarang. Anda Mungkin Juga Menyukai. Lanjutkan Membaca. Membagi-bungkusan adalah cara yang bagus untuk bermain pendapatan Banyak kali, selisih harga saham naik Atau turun mengikuti laporan pendapatan kuartalan namun seringkali, arah pergerakannya tidak dapat diprediksi Misalnya, sell off dapat terjadi meskipun laporan pendapatan bagus jika investor mengharapkan hasil yang bagus. Baca terus. Jika Anda sangat bullish pada level tertentu Saham untuk jangka panjang dan ingin membeli saham namun merasa agak overvalued saat ini, maka Anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk menulis opsi put pada saham sebagai sarana untuk mendapatkannya dengan harga diskon. Baca o N. Juga dikenal sebagai pilihan digital, opsi biner termasuk dalam kelas khusus pilihan eksotis di mana pedagang opsi berspekulasi semata-mata pada arahan yang mendasari dalam waktu yang relatif singkat Baca terus. Jika Anda menginvestasikan gaya Peter Lynch, Mencoba untuk memprediksi multi-bagger berikutnya, maka Anda ingin mengetahui lebih banyak tentang LEAPS dan mengapa saya menganggap mereka sebagai pilihan terbaik untuk berinvestasi di Microsoft Baca selanjutnya. Dash dividen yang dikeluarkan oleh saham memiliki dampak besar pada harga opsi mereka. Hal ini karena harga saham yang mendasarinya diperkirakan akan turun dengan jumlah dividen pada tanggal ex-dividend Baca terus. Sebagai alternatif untuk menulis panggilan tertutup, seseorang dapat memasukkan spread bull untuk potensi keuntungan yang serupa namun dengan kebutuhan modal secara signifikan lebih sedikit. Di tempat memegang saham yang mendasarinya dalam strategi panggilan tertutup, alternatif Baca terus. Beberapa saham memberi dividen yang murah hati setiap kuartal Anda memenuhi syarat untuk mendapatkan dividen jika Anda memegang saham sebelumnya. Tanggal ex-dividend Baca terus. Untuk mencapai tingkat pengembalian yang lebih tinggi di pasar saham, selain mengerjakan lebih banyak pekerjaan rumah di perusahaan yang ingin Anda beli, seringkali perlu mengambil risiko lebih tinggi Cara yang paling umum dilakukan adalah membeli saham di Margin Baca opsi trading on. Day bisa menjadi strategi yang sukses dan menguntungkan namun ada beberapa hal yang perlu Anda ketahui sebelum Anda menggunakan mulai menggunakan opsi untuk perdagangan hari Baca terus. Pelajari tentang rasio put call, cara turunannya. Bagaimana hal itu dapat digunakan sebagai indikator pelengkap Read on. Put-call parity adalah prinsip penting dalam options pricing yang pertama kali diidentifikasi oleh Hans Stoll dalam makalahnya, The Relation Between Put and Call Prices, pada tahun 1969 menyatakan bahwa premi sebuah panggilan Opsi menyiratkan harga wajar tertentu untuk opsi put yang sesuai yang memiliki harga strike dan tanggal kedaluwarsa yang sama, dan sebaliknya Baca terus. Di perdagangan opsi, Anda mungkin memperhatikan penggunaan alfabet yunani tertentu seperti delta atau gamma saat menjelaskan risiko yang terkait dengan berbagai Posisi Mereka dikenal sebagai orang Yunani Baca terus. Karena nilai opsi saham tergantung pada harga saham yang mendasarinya, maka berguna untuk menghitung nilai wajar saham dengan menggunakan teknik yang dikenal dengan discounted cash flow. Baca terus. Primer pada Pilihan Perdagangan. Popularitas opsi perdagangan terus meningkat dalam beberapa tahun terakhir, dengan semakin banyak pedagang individu yang ingin memanfaatkan perdagangan opsi keuntungan dapat ditawarkan tanpa harus mengambil risiko modal hampir sama dengan sekuritas lainnya. Connors Tim peneliti telah mengembangkan strategi yang dirancang untuk mengendalikan risiko yang melekat pada perdagangan opsi berdasarkan indikator ConnorsRSI. Sebagai titik awal bagi pedagang yang ingin menggunakan strategi trading option kuantitatif dan teruji, kami ingin membagikan 1 Bab dari buku strategi pilihan kami. Dipetik dari Options Trading with ConnorsRSI. Option trading pernah menjadi bidang manajer uang profesional yang mencari mekanisme efisien untuk h Namun, sejauh ini, jutaan investor ritel telah mendorong pilihan ke arus utama. Sebagai tanggapan atas permintaan ini, broker online memiliki opsi terintegrasi ke dalam platform perdagangan mereka, sehingga memasuki, melacak dan keluar dari posisi pilihan sama mudahnya seperti Melakukan operasi untuk ekuitas. Salah satu alasan untuk popularitas pilihan adalah berbagai tujuan yang dapat digunakan, termasuk. Berhubungan dengan kerugian. Generasi hasil melalui spread kredit atau penulisan tulisan tertutup. Spekulasi yang sangat menguntungkan. Keuntungan untuk membeli atau Shorting equity stocks dan ETF. Dalam buku panduan ini, kita akan fokus pada item terakhir dalam daftar di atas dengan menggunakan opsi sebagai proxy untuk membeli ekuitas, khususnya SPDR SP 500 ETF yang sering disebut dengan simbol tickernya, SPY Dalam konteks ini , Keuntungan terbesar dari penggunaan opsi adalah memungkinkan untuk menangkap keuntungan dari perubahan harga dalam risiko keamanan SPY sementara risiko Dengan modal yang jauh lebih sedikit Selain itu, seperti yang akan Anda lihat nanti di buku ini, kami menerapkan pendekatan sistematis dan kuantitatif untuk memilih pilihan mana yang akan diperdagangkan serta waktu masuk dan keluar dari strategi yang terdefinisi dengan baik seperti strategi yang akan Anda pelajari. Di sini adalah langka dalam industri pilihan, yang merupakan penyumbang utama terhadap pilihan reputasi sebagai investasi berisiko di antara banyak pedagang eceran. Sebelum kita melanjutkan, akan sangat membantu untuk meninjau beberapa istilah dan konsep yang terkait dengan pilihan. Pemilik opsi panggilan Memiliki hak, tapi bukan kewajiban, untuk membeli saham keamanan yang mendasari atau ETF pada harga strike pada atau sebelum tanggal kedaluwarsa kontrak opsi Nilai opsi panggilan umumnya naik karena harga keamanan yang mendasari meningkat. Opsi panggilan Dianggap sebagai Uang ITM ketika harga pemogokannya di bawah harga keamanan yang mendasarinya, dan Out of The Money OTM ketika harga strike-nya di atas harga underlying security. Misalnya, jika th E kenaikan antara harga strike untuk opsi SPY adalah 1 dan harga SPY saat ini 142 35, maka opsi call ITM terdekat adalah yang memiliki harga strike 142 Opsi panggilan OTM pertama adalah 143 pemogokan. Pemilik sebuah Opsi put memiliki hak, tapi bukan kewajiban, untuk menjual saham keamanan yang mendasari atau ETF pada harga strike pada atau sebelum tanggal kadaluwarsa Nilai opsi put berlaku biasanya karena harga underlying security jatuh. Opsi put dianggap Berada di Uang ITM saat harga strike-nya di atas harga underlying security, dan Out of The Money OTM saat strike price berada di bawah harga underlying security Jika harga SPY saat ini 136 55, maka yang pertama Opsi penempatan ITM yang paling dekat adalah pemogokan 137, dan opsi put pertama OTM adalah 136 strike. Sebagian besar kontrak opsi mengendalikan 100 saham dari underlying stock atau ETF. Namun, harga yang dikutip oleh sebagian besar platform perdagangan adalah harga per saham. Oleh karena itu, biaya Dari pembelian Menyanyikan kontrak pilihan biasanya 100 kali harga per saham, ditambah komisi Jadi, jika opsi panggilan SPY memiliki harga dikutip sebesar 1 27, maka akan dikenakan biaya 127 00 plus komisi untuk membeli kontrak opsi panggilan Terkadang Anda akan mendengar Harga opsi yang disebut sebagai pilihan opsi premium. Semua kontrak memiliki tanggal kedaluwarsa setelah kontrak tersebut tidak berlaku lagi. Tiga jenis opsi kedaluwarsa yang paling umum berlaku. Kontrak yang lemah akan berakhir pada hari perdagangan terakhir dalam seminggu, Biasanya suatu hari Jumat. Kontrak bulanan berakhir pada hari Sabtu setelah Jumat ketiga bulan ini, yang berarti bahwa hari terakhir untuk perdagangan opsi tersebut adalah hari Jumat ketiga. Kontrak secara otomatis berakhir pada hari perdagangan terakhir pada kuartal kalender. Kami akan fokus Sepenuhnya pada kontrak opsi dengan masa kadaluwarsa bulanan Kontrak bulanan dengan tanggal kedaluwarsa terdekat dikenal sebagai bulan depan Misalnya, jika hari ini tanggal 10 Juni maka kontrak bulan depan adalah yang mana yang mantan Pires di minggu ketiga bulan Juni Kematian berikutnya tersedia dalam kasus ini Juli, dikenal sebagai bulan kedua Sehari setelah bulan Juni berakhir, Juli akan menjadi bulan depan dan Agustus akan menjadi bulan kedua. Klik di sini untuk terus membaca Options Trading with ConnorsRSI dan untuk menelusuri aturan dan hasil uji strategi perdagangan opsi sistematis ini.